Krypto und Steuer: Die Fälle jenseits von Kaufen und Halten

Der Handel mit Kryptowerten endet für die Steuererklärung selten beim Kauf und beim Verkauf gegen Euro. Wallets füllen sich mit zugeteilten Token, mit gesplitteten Blockchains, mit Pool-Anteilen und Zinsgutschriften. Jeder dieser Vorgänge löst eigene steuerliche Rechtsfolgen aus. Es gelten dabei Regeln, die das Bundesfinanzministerium im Schreiben vom 6. März 2025 neu sortiert hat. Dieses Papier ersetzt die Fassung aus dem Mai 2022. Es behandelt Kryptowerte als andere Wirtschaftsgüter im Sinne des § 23 EStG. Außerdem ergänzt es die bekannten Fallgruppen um DeFi-Vorgänge, das Claiming und deutlich strengere Aufzeichnungsregeln für private Anleger.

Die Grundregeln passen in wenige Sätze. Ein Jahr Haltefrist genügt. Danach bleibt der Veräußerungsgewinn im Privatvermögen steuerfrei. Innerhalb der Frist greift eine Freigrenze von 1.000 Euro im Kalenderjahr. Die eigentliche Arbeit steckt in den Sonderfällen, und dort hat sich die Ausgangslage seit Anfang 2026 spürbar verschoben. Das Kryptowerte-Steuertransparenzgesetz greift seit dem 1. Januar 2026. Der erste Meldezeitraum ist das Kalenderjahr 2026. Die Daten der Plattformen erreichen das Bundeszentralamt für Steuern schließlich bis zum 31. Juli 2027.

Tausch, Bezahlung und NFT-Verkauf gelten als Veräußerung

Der Tausch von Bitcoin gegen Ether ist steuerlich kein neutraler Vorgang. Die hingegebenen Einheiten gelten als veräußert, die erhaltenen als angeschafft. Für die Bewertung setzt die Finanzverwaltung den Marktkurs im Tauschzeitpunkt an, also den Eurowert der Einheiten am Tag des Tauschs. Liegen zwischen Anschaffung und Tausch weniger als zwölf Monate, entsteht ein steuerpflichtiger Gewinn oder ein Verlust. Dabei ist kein Euro auf ein Konto geflossen. Für die neu erhaltenen Einheiten beginnt die Jahresfrist von vorn. Häufiges Umschichten erzeugt dadurch schnell dreistellige Transaktionszahlen, von denen jede einzelne ihre eigene Fristenrechnung mitbringt.

Beim Bezahlen mit Kryptowerten gilt derselbe Maßstab. Die Begleichung eines Kaufpreises in Bitcoin ist eine Veräußerung zum Wert der erhaltenen Ware. Schon ein Kaffee für vier Euro erzeugt damit genauso ein privates Veräußerungsgeschäft wie ein Autokauf. NFT-Verkäufe misst die Verwaltung an denselben Grundsätzen, solange sie im Privatvermögen stattfinden. Wiederholtes Erstellen und Verkaufen eigener NFT führt aus dem privaten Veräußerungsgeschäft heraus. Dasselbe gilt für laufende Lizenzerlöse aus Weiterverkäufen und für ein händlerähnliches Auftreten am Markt. Es entstehen dann gewerbliche Einkünfte mit Buchführung und Gewerbesteuer.

Airdrops und Hard Forks landen ohne eigenen Kauf im Wallet

Ein Airdrop ohne jede Gegenleistung ist keine Anschaffung. Die Token fallen dem Empfänger unentgeltlich zu, ein späterer Verkauf bleibt mangels Anschaffungsvorgang außerhalb des § 23 EStG. Anders liegt der Fall, sobald der Empfänger etwas dafür tut. Schon das Ausfüllen eines Formulars zählt dazu, ebenso das Teilen eines Beitrags. Auch die Freigabe persönlicher Daten begründet eine Leistung im Sinne des § 22 Nummer 3 EStG. Die Zuteilung ist dann mit dem Marktwert im Zuflusszeitpunkt anzusetzen, die Freigrenze für alle Leistungen eines Jahres beträgt 256 Euro.

Bei einer Hard Fork entsteht eine zweite Blockchain, ohne dass der Inhaber etwas kauft. Die ursprünglichen Anschaffungskosten sind auf alte und neue Einheiten aufzuteilen, Maßstab ist das Verhältnis der Marktkurse im Zeitpunkt der Aufspaltung. Lässt sich den Einheiten der neuen Kette kein Wert beimessen, verbleiben die Anschaffungskosten vollständig bei den bisherigen Beständen. Der Anschaffungszeitpunkt der ursprünglichen Coins wirkt fort. Die Jahresfrist für die neuen Einheiten läuft daher ab dem alten Kaufdatum. Der Tag der Aufspaltung setzt dagegen keine neue Frist in Gang.

Lending, Liquidity Mining und der Schritt ins Gewerbe

Entgelte aus Lending zählen zu den Einkünften aus Leistungen und sind im Zeitpunkt des Zuflusses mit dem Eurowert anzusetzen. Die Freigrenze von 256 Euro umfasst sämtliche Leistungen eines Kalenderjahres, ein einziger Euro darüber macht den kompletten Betrag steuerpflichtig. Die zehnjährige Haltefrist des § 23 EStG wendet die Verwaltung auf Lending und Staking nicht an. Die eingesetzten Einheiten bleiben daher schon nach zwölf Monaten steuerfrei veräußerbar. Für passives Staking hat das Schreiben eine Vereinfachung eingeführt und stellt auf den Zeitpunkt des Claimings ab.

Liquidity Mining hat die Verwaltung im März 2025 offengelassen, was die Einordnung dem Einzelfall überlässt. Die Einlage in einen Pool gegen LP-Token gilt überwiegend als Tausch und damit als Veräußerung. Die Gebührenanteile aus dem Pool zählen dagegen zu den laufenden Erträgen. Das Erstellen von Blöcken stuft die Finanzverwaltung bei nachhaltiger Wiederholungsabsicht als Gewerbebetrieb ein. Damit entfallen Haltefrist und Freigrenze. Es gelten Gewinnermittlung und Gewerbesteuer mit einem Freibetrag von 24.500 Euro. Hinzu kommt die Zuordnung der geschürften Coins zum Betriebsvermögen mit allen Bewertungsfolgen.

Verluste, Totalverluste und der verlorene private Schlüssel

Verluste aus Kryptoverkäufen innerhalb der Jahresfrist mindern ausschließlich Gewinne aus privaten Veräußerungsgeschäften, etwa aus Gold, Kunst oder anderen Coins. Eine Verrechnung mit Arbeitslohn oder Kapitalerträgen scheidet aus, der verbleibende Betrag lässt sich ein Jahr zurücktragen und zeitlich unbegrenzt vortragen. Voraussetzung sind die Erklärung in der Anlage SO und die gesonderte Feststellung des Verlusts. Nach Ablauf der zwölf Monate kippt die Logik. Der dann realisierte Verlust bleibt steuerlich wirkungslos, denn auch ein Gewinn wäre zu diesem Zeitpunkt steuerfrei geblieben.

Beim Verlust des privaten Schlüssels fehlt der Veräußerungsvorgang, und ohne Veräußerung erkennt die Finanzverwaltung den Wertverlust regelmäßig nicht an. Dasselbe Problem stellt sich bei Diebstahl und bei einem Hack der Börse. Es trifft ebenso eine Insolvenz, in der die Einheiten nie an den Inhaber zurückgehen. Die Rechtslage bleibt umstritten, weil der wirtschaftliche Schaden real ist und Betroffene doppelt getroffen werden. Ein gangbarer Weg führt über den Verkauf noch zugänglicher, praktisch wertloser Bestände gegen einen kleinen Betrag. Dieser Verkauf schafft einen echten Veräußerungsvorgang und damit eine steuerlich fassbare Realisierung.

Fifo, walletbezogene Betrachtung und Steuerreports

Seit dem 1. Januar 2025 verlangt die Verwaltung eine walletbezogene Betrachtung. Kryptowerte einer Handelsbezeichnung sind je Wallet gesondert zu erfassen. Innerhalb dieser Einheit unterstellt die Finanzverwaltung die Veräußerung der zuerst angeschafften Bestände (First in, First out). Für die Wertermittlung besteht ein Wahlrecht zur Durchschnittsmethode, das je Wallet und Handelsbezeichnung getrennt ausgeübt wird. Die einmal gewählte Methode gilt bis zur vollständigen Veräußerung aller Einheiten dieser Bezeichnung. Erst nach vollständigem Verkauf und einem späteren Neuerwerb darf der Ansatz wechseln.

Ein Finanzgericht hat im Januar 2025 abweichend auch die Lifo-Methode zugelassen, die Verwaltung bleibt bei Fifo. Hinzu kommt eine Bestandsübersicht zum 31. Dezember jedes Jahres. Steuerreports von Anbietern wie CoinTracking, Blockpit oder Accointing akzeptiert das Finanzamt, sofern die Daten plausibel und nachprüfbar bleiben. Der Report ersetzt die Rohdaten allerdings nicht. Transaktionslisten der Börsen, Kontoauszüge und Blockchain-Nachweise gehören ins eigene Archiv. Denn der Steuerpflichtige muss jede Zahl im Report auf Nachfrage gegenüber dem Finanzamt belegen.

Aufzeichnungspflichten und die Meldepflichten seit 2026

Die Mitwirkungspflicht nach § 90 AO trifft den Steuerpflichtigen selbst, bei ausländischen Handelsplätzen greift sogar eine erhöhte Pflicht. Aufzuzeichnen sind Zeitpunkte, Kurse, Gebühren, Wallet-Adressen und Transaktions-IDs, denn fehlende Unterlagen berechtigen das Finanzamt zur Schätzung nach § 162 AO. Handelsplattformen löschen Historien nach einer Kontoschließung, was die eigene Sicherung sämtlicher Exportdateien zur Pflichtübung macht. Für die Form der Aufzeichnung genügt eine geordnete Tabelle, sofern die Exportdateien der Handelsplätze als Beleg danebenliegen. Der Aufbewahrungszeitraum orientiert sich an der Festsetzungsfrist und reicht im Fall einer vorgeworfenen Steuerhinterziehung zehn Jahre zurück.

Das Kryptowerte-Steuertransparenzgesetz setzt die EU-Richtlinie DAC8 und das OECD-Rahmenwerk CARF in deutsches Recht um. Eine eigene Verordnung regelt dabei die technischen Einzelheiten der Übermittlung an die Behörde. Anbieter von Kryptowerte-Dienstleistungen melden Identifikationsdaten, Steuer-Identifikationsnummern und Transaktionsvolumina an das Bundeszentralamt für Steuern, erstmals für 2026 bis zum 31. Juli 2027. Betreiber registrieren sich nach § 17 KStTG über das BZSt-Portal, Verstöße gegen die Meldepflichten kosten bis zu 50.000 Euro. Erfasst sind auch Anbieter außerhalb der EU mit Kunden in der Union.

Fazit zu den Sonderfällen der Krypto-Steuer jenseits von Kaufen und Halten

Die Sonderfälle bestimmen in der Praxis die Höhe der Steuer und den Umfang der Nachweise. Tausch, Bezahlung und NFT-Verkauf lösen Veräußerungen aus. Airdrops und Hard Forks verlangen eine saubere Zuordnung der Anschaffungskosten. Lending und Mining erzeugen laufende Einkünfte mit eigenen Freigrenzen und Fristen. Mit den Meldungen ab dem Jahr 2026 gleicht die Finanzverwaltung erklärte Zahlen mit den Plattformdaten ab. Eine lückenlose Dokumentation der eigenen Transaktionen wird damit zur praktischen Voraussetzung. Diese Darstellung erklärt die allgemeine Rechtslage, den Einzelfall klärt eine steuerliche Beratung.